Note: Where available, the PDF/Word icon below is provided to view the complete and fully formatted document
Transcript of interview with Madonna King: AC612, Brisbane: 19 July 2010: Welcoming the Babies; Polls; Campaign in Queensland; Minerals Resource Rent Tax Regional Infrastructure Fund; Carbon price; Tony Abbott's company tax rate hike; Asylum seekers; Cigarette excise.

Download PDFDownload PDF


Transcript: Interview , ABC 612 Brisbane 

Wayne Swan posted Monday, 19 July 2010  

E & O E - PROOF ONLY    Subjects:      Welcoming the Babies; Polls; Campaign in Queensland; Minerals Resource Rent Tax  Regional Infrastructure Fund; Carbon price; Tony Abbott’s company tax rate hike; Asylum seekers;  Cigarette excise.    KING: Wayne Swan is the Deputy Prime Minister and Treasurer, welcome to 612 ABC Brisbane.    TREASURER:          It’s great to be here.                KING: And I should say welcome home because you probably don’t get to Brisbane as much as you  would like.    TREASURER:          It’s really good to be home and it was a terrific day yesterday.  We had the annual  Welcoming the Babies ceremony.  We had 250 babies yesterday‐    KING: You could smell the election in the air.    TREASURER:          Oh, it had nothing to do with the election.  It was planned months and months  ago, but it was a great coincidence and it was great to have the Prime Minister, Julia Gillard, there  for a few minutes.  It was good.    KING: Well, she’s stretched her lead to 30 percentage points as preferred Prime Minister in the latest  Newspoll, 57 per cent to 27 per cent for Tony Abbott.  Is that vindication for a change of Leaders in  the ALP?    TREASURER:          Look, I don’t get too hung up on opinion polls, particularly the ones taken in the  first days of the campaign.  The most important thing is we have a healthy debate about where the  parties, where the leaders, will take the country and we have a very good comparison between the  two. I think‐    KING: But opinion polling was important when it came removing Kevin Rudd from that job.  People,  if you listen, if you look at the opinion polls, people in Queensland are finding it hard to cop the  leadership coup.  They’re saying, you know, something like two thirds â€ according to the latest  Galaxy poll â€ say it will impact on Labor.  How does Julia Gillard fight that?    TREASURER:          Well, I don’t respond to opinion polls and I don’t really want to get into 

commentary about the leadership change.  What I can say is that yesterday and indeed when I’ve  travelled with Julia to Mackay a couple of weeks ago, what I have found is a really enthusiastic  response to Julia Gillard on the ground in Queensland.  It was evident there.  There was 500‐600  people there yesterday.  We moved through, we were talking with people, and there was a really  enthusiastic reaction to Julia Gillard.   KING: Are you saying there is not a Kevin Rudd factor here?  That there aren’t Queenslanders who  are upset or surprised at the way this was done?    TREASURER:          I’m not saying that.  What I am saying is that there is quite a positive response to  Julia Gillard, that Federal Labor under Julia Gillard has a very good story to tell about Queensland,  about the policies we are putting in place to support employment, what we are doing with the  revenue from the Mining Tax to provide a tax cut to small business.  The investment in  infrastructure, particularly in mining communities, has been well received in places like Gladstone  and Mackay.  So I think there is a very strong response.      Yes, there will be some views that are held by people in the community, and that is entirely  appropriate that people talk about those, but what I have found when I have been out and about in  my electorate, and throughout Queensland with Julia and with others, is that there is a very  enthusiastic response to Julia Gillard in Queensland.    KING: So what would you say though, to those Queenslanders who are a little bit upset about the  way it was done?  What would you say as the Deputy Prime Minister to them?    TREASURER:          Well, what I would say is that you have under Julia Gillard, a Federal Labor  Government that is absolutely concerned with dealing with the challenges that this state faces.   Dealing with cost of living issues.  Supporting the economy.  Putting in place the necessary  infrastructure for the future.  Putting in place a set of tax arrangements which will give a tax cut to  small business, particularly for those people who aren’t doing it as well as many other people are,  those that aren’t in the fast lane, particularly in small business.  All of these things are the policies  that people are concerned with.    KING: But they were also the policies under Kevin Rudd, apart from the resolution to the Mining Tax.    TREASURER:          Well, I think Julia Gillard outlined here yesterday a difference.  She talked about  the need for sustainable population growth.  We outlined a policy here which will be of particular  benefit to regional cities.  We’ll assist local Government and others in those cities plan for  population growth.  That is certainly a significant change, and there are other changes as well.  She  has been talking frankly about the issues to do with refugees for example, about regional processing.  But most importantly, what we are going to do to further strengthen and broaden our economy in a  state such as this which does face the challenges of growth as we go forward.    KING: Before we get on to some of those things, I just want to finish dealing with this Kevin Rudd  issue. Because going on what I hear on talk‐back it is an issue.  He used to be a very good friend of  yours, have you spoken to him since?   

TREASURER:          I will certainly be talking with him.  He has been in the United States.  As I  understand it, he’s back in Australia.  He has been a good friend of mine.  We have had a long  relationship which has gone back over many years.  I personally found the change gut wrenching,  but there had been a significant change in our Parliamentary Party, and I believe in the community,  and there was a very clear but gut wrenching choice that Members of Parliament had to make, and I  am sure that that is felt by many people in the community.  I don’t underestimate that but‐    KING: No, but is there an argument then that‐    TREASURER:          I think people understand the reasons for the change.    KING: Alright.  But is there an argument then for Kevin Rudd to perhaps campaign more broadly than  just in the seat of Griffith?    TREASURER:          Well, I think what the Government will do â€ and Kevin Rudd is a member of the  Government, and Julia Gillard has made it very clear that he will be welcome as a senior member of  the Government should we be re‐elected â€ is that we will all be out there campaigning.  But at the  moment, and through this campaign, there will be a very clear choice between the strong leadership  of Julia Gillard, and also a very clear choice between the strong leadership of Julia Gillard and Tony  Abbott on issues such as the return of WorkChoices.      I mean, only this morning Tony Abbott let the cat out of the bag on WorkChoices on morning  television.  When he was asked whether he would bring it back - he said he had an election to win.    KING: And we’ll ask Mr Abbott about those things.  Do you believe absolutely that Kevin Rudd had  no role in the leaking of the story to Laurie Oakes?    TREASURER:          Look, I don’t canvas those issues.  You’re in the media Madonna.  I don’t jump to  conclusions about how these things move out into the media.  The most important thing â€ and this is  what I think the community wants to see and I think what they are going to get â€ is a very strong  debate about the policies that are most appropriate to strengthen our economy, to support  employment, to provide quality education and health services to make sure that we respond to the  demands of growth with sustainable population approaches.  All of these things, I think, are what  people are looking for.  I don’t really think they want a rake over the coals of what has happened  three or four weeks ago.                 KING: Well, Julia Gillard herself said, we’re going to be moving forward and that’s the slogan for the  campaign.  There is at this stage no deal on asylum seekers, no resolution on climate change.  Why  rush to the polls now, when this election could be held early next year?    TREASURER:          Well, I think Julia Gillard made it very clear that she would seek a mandate and  that is what she is doing.  The election is due in the second half of the year and as you know  Madonna, from many years of covering these issues, that when you get into the second half  speculation builds over time.  I think it was very important for certainty to get the election going.   That’s what Julia has done.  She said very clearly that she was looking for a mandate.  I think that is 

entirely appropriate in the circumstances, and that is just what she is doing.      KING: She started her campaign in Queensland, so did Tony Abbott.  Julia Gillard is in North  Queensland today.  You’re in Brisbane.  Just how important is Queensland in this Federal Election?    TREASURER:          Well, Queensland is important.  There were a large number of seats won here for  Labor last time and many of them are very close.  That is the way Queensland has always been.  I’ve  lived here all of my life, and Queensland has always has always been one of those states where large  numbers of seats can change hands.  And indeed, as you know Madonna, I lost the seat of Lilley back  in 1996, and indeed Kevin Rudd lost the seat of Griffith in 1996. So, Queenslanders know that  elections here are always hard fought, they are always knife edge results, and that’s the way it will  be in this campaign as well.    KING: Well, of the 30 electorates, I think 16 â€ or certainly more than half are â€ on a swing of less than  5 per cent.  They could change hands.    TREASURER:          That’s right.  Sure.    KING: Do you believe Labor is in the position where it could pick up any seats in Queensland?    TREASURER:          I think Labor could still win additional seats in Queensland.    KING: Like what?  What have you got your eye on?    TREASURER:          Like Dickson, like Bowman, like Herbert.  There are a lot of seats in play in this  campaign and in saying that I don’t in any way assume that we will necessarily win the election,  because as you have just clearly identified, many of the seats we won are also held by narrow  margins.      I was up, for example, in Flynn on Friday with Chris Trevor - a fantastic local member there in  Gladstone.  That seat will always be a seat on a knife’s edge.  But what was important there â€ and  this goes to the core of the whole campaign in Queensland â€ is they really need the investment in  infrastructure that will flow from the revenues that we collect from the mining tax to ease the  pressures in a community like that.  I went to look at a road like Kirkwood Road, we have funded  stage three of that as part of our commitment last time, that’s taking heavy trucks out of the city of  Gladstone away from populated areas.  These are the big issues that are important.      KING: In some of those electorates privatisation is an issue.  Anna Bligh has become quite unpopular  over that issue.  Will we see Anna Bligh and Julia Gillard campaigning together?  She will be the new  National President from August the 1st.    TREASURER:          This is a Federal Election campaign and we will be presenting our credentials in  terms of the policies that we’re putting forward.      KING: But on privatisation, do you support strongly privatisation‐ 

  TREASURER:          That is a State issue for Anna Bligh to deal with and her colleagues‐    KING: Has she dealt with it well?    TREASURER:          Well, that’s a matter entirely for the State Government, and it’s a matter that they  are dealing with as we speak.  So, as you know, there is a proposal from some of the mining  companies to invest in rail infrastructure, but those are matters that are being dealt with by the  State Government.      KING: Okay.  You say it is a very close election, and I think everyone agrees that is the case.  Are you  close to finalising a preference deal with the Greens?     TREASURER:          I don’t handle those matters Madonna, I couldn’t tell you where those matters are  because they don’t come before me whatsoever.    KING: But you personally do agree a price should be put on carbon?    TREASURER:          There is no doubt that there should be a price on carbon, and as we go through  this campaign we will outline our response for climate change in total, and those will be  announcements that come during the campaign.    KING: What about on business?  Will there be any further big tax reform announced during the  election?    TREASURER:          Well, we already have a very substantial tax reform‐    KING: Yes you do     TREASURER:          I do need to talk about it Madonna.    KING: But business this morning are saying that it doesn’t go half far enough.  They’re asking you to  cut the corporate tax to 25 per cent, wage trade trade‐offs to offset higher super, and really include  business in the climate change debate.  Will they get any of those?    TREASURER:          Well, I would love to talk about all of that Madonna [phone rings]‐    KING: That was a mobile phone being thrown off.    TREASURER:          We had a bit of interference here.  But I’d love to talk about the cut to the  company tax rate that we are putting forward â€ really important, really important.  We’re bringing it  down to 29 [per cent] and we’ve said that we would like to do better when it’s fiscally responsible,  but as you know we are bringing the Budget back to surplus in three years, three years early and we  have to do this in a responsible way.     

But Mr Abbott has a proposal to increase the company tax rate by 1.7 per cent on 3,500 companies â€  companies which pay most of the company tax in Australia â€ and what that will do will be to push up  prices at the supermarket, at the petrol bowser, and in many other places for average people.      So people ought to understand in this campaign and so too should the business community, that Mr  Abbott has a proposal to put up company taxation, Labor has a proposal to bring it down and over  and above that‐    KING: But no other big reforms like they’re asking for this morning.  Are you ruling them out?    TREASURER:          This is a big reform.     KING: Yes but any more?    TREASURER:          It is a very big reform to bring the corporate rate down, the company tax rate  down, and that’s what we’re doing.  But over and above that Madonna, the very substantial tax cut  we are putting in place for small business, the $5,000 instant write‐off of assets purchased by small  businesses is a huge boost to small business, and in this state 480,000 small businesses and tradies  will receive the benefit of that, and compare and contrast that with Tony Abbott’s 1.7 per cent  increase in the company tax rate.    KING: Alright.  So down to 29 per cent not to 25 per cent they’re asking‐    TREASURER:          Well, what we’ve said is we would like to bring it down over time and there’s a lot  of reasons for that.  That’s why we commissioned the report of the Henry Review.    KING: Alright.  From business to asylum seekers.  The UN High Commissioner for Refugees has asked  the Australian Government to explain why the number of Afghan asylum seekers it has accepted as  refugees has plunged since 2009.  What’s your answer to that?      TREASURER:          All those assessments are done independently and they’re done on the basis of  country assessments, and the assessments are made by people who study these matters.  And as I  understand it - I’ll have to go back and check - that in some parts of that country conditions have  improved and therefore people have been returned.    KING: Tony Abbott‐    TREASURER:          And I think the Australian people would expect us to do that when that occurs.   When conditions improve people are returned.  That’s exactly what the Australian people expect.    KING: You were just talking about Tony Abbott in relation to tax reform.  What do you like about  him?    TREASURER:          Tony Abbott?  Well, I’ll tell you one of the things that got me quite disturbed about  Tony Abbott was that out there in those budgie smugglers of his all of the time, basically what it has 

meant is that nobody can wear a pair of Speedos anymore.    KING: Now, but is there something you like about him?  Something that you think (inaudible)    TREASURER: Well, I would have to actually think that one through.  What I like about him is we  probably share some of the same sporting passions, but‐    KING: That’s as far as it goes?    TREASURER: That’s probably about as far as it goes.    KING: Just before I let you go, left of centre, the AMA this morning in one state is calling for a big tax  increase - you don’t often get the Treasurer being asked to increase taxes - on cigarettes, and  suggesting increasing the price of a packet of cigarettes to $20.    TREASURER:          Well, I can tell you we have no intention of further increasing the price of  cigarettes Madonna.    KING: Wayne Swan, thank you and we look forward to talking to you more during the campaign.    TREASURER:          It’s good to be with you.